Als je begint met beleggen, kom je al snel bij een cruciale vraag: investeer je in individuele aandelen of in ETFs (Exchange Traded Funds)? Beide hebben voor- en nadelen, en de juiste keuze hangt af van je doelen, tijd en kennis. In deze gids vergelijken we ETFs en individuele aandelen zodat jij een weloverwogen keuze kunt maken.
Wat zijn ETFs?
Een ETF is een beleggingsfonds dat op de beurs verhandeld wordt, net als aandelen. In plaats van één bedrijf te kopen, koop je met één ETF een mandje van tientallen of honderden aandelen.
Voorbeeld: VWRL (Vanguard FTSE All-World) bevat maar maar echter meer dan 3.900 aandelen uit de hele wereld. Met €100 koop je een stukje van al die bedrijven.
Populaire ETF types:
- Index ETFs: Volgen een index (S&P 500, AEX)
- Sector ETFs: Specifieke sectoren (tech, healthcare)
- Dividend ETFs: High dividend yielding stocks
- Obligatie ETFs: Vastrentende waarden
- Commodity ETFs: Goud, olie, grondstoffen
Wat zijn Individuele Aandelen?
Bij individuele aandelen koop je direct eigendom in één specifiek bedrijf. Je kiest zelf welke bedrijven je koopt en in welke verhoudingen.
Voorbeeld: Je koopt 10 Apple aandelen, 5 Microsoft, 20 Shell. Je bouwt zelf je portfolio op.
ETFs vs Aandelen: De Verschillen
Diversificatie
ETFs:
- Instant diversificatie – één ETF = honderden bedrijven
- Spreidt risico automatisch
- Als één bedrijf failliet gaat, merk je het nauwelijks
Individuele aandelen:
- Zelf diversificeren vereist minimaal 15-20 aandelen
- Hogere concentratie risico
- Één faillissement kan portfolio hard raken
Tijd & Research
ETFs:
- Minimale research nodig
- Kies breed index ETF en klaar
- Herbalanceren gebeurt automatisch
- Perfect voor drukke mensen
Individuele aandelen:
- Vereist uitgebreide research per bedrijf
- Kwartaalcijfers volgen
- Nieuws monitoren
- Portfolio rebalancing zelf doen
- Tijdrovend maar ook interessanter voor sommigen
Kosten
ETFs:
- Expense ratio (TER): 0.05% – 0.75% per jaar
- Breed gediversifieerde ETFs: vaak < 0.20%
- Transactiekosten: alleen bij kopen/verkopen ETF
- Voorbeeld: VWRL heeft 0.22% TER
Individuele aandelen:
- Geen ongoing fees
- Alleen transactiekosten per trade
- Bij veel trades kunnen kosten oplopen
- Bij DEGIRO: €0-2 per transactie afhankelijk van exchange
Potentiële Returns
ETFs:
- Markt-gemiddelde returns (S&P 500: ~10% per jaar historisch)
- Je wint niet maar verliest ook niet van de markt
- Voorspelbaar en stabiel
Individuele aandelen:
- Potentie voor hogere returns (als je goede picks maakt)
- Ook potentie voor lagere returns of verliezen
- Grotere volatiliteit
- Vereist skill om markt te verslaan
Psychologie & Emoties
ETFs:
- Minder emotioneel – je ziet geen individuele crashes
- Makkelijker om te blijven zitten tijdens bear markets
- “Set and forget” mentaliteit mogelijk
Individuele aandelen:
- Emotioneler – je ziet bedrijf X -30% en paniek natuurljk slaat toe
- Verleidelijk om te veel te traden
- Vereist sterke discipline
Voor Wie is Welke Optie?
Kies ETFs als je:
- Weinig tijd hebt voor research
- Beginner bent
- Passief wilt beleggen
- Breed wilt diversificeren met beperkt kapitaal
- Markt-gemiddelde returns acceptabel vindt
- Simpele beleggingsstrategie wilt
- Niet wilt nadenken over welke aandelen
Kies Individuele Aandelen als je:
- Tijd en interesse hebt om bedrijven te analyseren
- Actief wilt beleggen
- Denkt dat je markt kunt verslaan
- Hogere risk/reward accepteert
- Plezier haalt uit stock picking
- Voldoende kapitaal hebt (minimaal €5.000-10.000)
- Emotioneel stabiel bent bij volatiliteit
Hybride Strategie: Het Beste van Beide
Veel beleggers combineren ETFs en individuele aandelen:
Core-Satellite aanpak:
- Core (70-80%): Breed gediversifieerde ETFs (veilige basis)
- Satellite (20-30%): Individuele aandelen waarin je veel vertrouwen hebt
Voorbeeld portfolio:
- 70% VWRL (World Index ETF)
- 30% eigen picks: 10% Apple, 10% ASML, 10% Microsoft
Dit geeft je diversificatie veiligheid van ETFs + potentiële outperformance van goede stock picks.
Populaire ETFs voor Beginners
Wereld ETFs
- VWRL: Vanguard FTSE All-World (meest populair in NL)
- IWDA: iShares MSCI World
S&P 500 ETFs
- VUSA: Vanguard S&P 500
- CSPX: iShares Core S&P 500
Europa ETFs
- VEUR: Vanguard FTSE Developed Europe
Dividend ETFs
- VHYL: Vanguard FTSE All-World High Dividend Yield
Veelgemaakte Fouten
Met ETFs:
- Te veel ETFs kopen: 5+ overlappende ETFs = geen echte diversificatie meer
- Sector bets via ETFs: “Tech is hot” → all-in tech ETF = niet gediversifieerd
- Kosten negeren: Actieve ETFs met 0.75% TER vs passieve 0.15% – groot verschil long term
Met Individuele Aandelen:
- Te weinig diversificatie: All-in op 3 aandelen = extreem risico
- Traden ipv beleggen: Constant kopen/verkopen = kosten eten returns op
- Hype volgen: “Iedereen koopt Bitcoin miners” → FOMO → verliezen
Belasting: ETFs vs Aandelen
In Nederland (Box 3):
- Beide vallen onder vermogensrendementsheffing
- Geen verschil in behandeling
- Let op: Ierse ETFs hebben voordeel qua dividendbelasting
Dividenden:
- Individuele aandelen: dividendbelasting ingehouden
- Accumulating ETFs: dividend automatisch herinvesteerd (fiscaal voordelig)
Voor meer info over ETFs en aandelen, zie Investopedia’s ETF guide.
Conclusie: Wat Moet Je Kiezen?
Voor de meeste mensen, vooral beginners, zijn ETFs de beste keuze. Ze bieden instant diversificatie, lage kosten, en zijn simpel te beheren. De meerderheid van actieve beleggers verslaat de index niet – dus waarom tijd verspillen?
Begin met ETFs en overweeg later individuele aandelen als:
- Je ervaring hebt opgebouwd
- Je tijd hebt voor research
- Je echt denkt specifieke bedrijven te kunnen identificeren
Of ga voor de hybride aanpak: 70% ETFs voor stabiliteit, 30% individuele aandelen voor potentieel. Dat geeft je het beste van beide werelden. Het belangrijkste is dat je überhaupt begint met beleggen – of dat nu via ETFs of aandelen is. Time in the market beats timing the market.